球磨機(jī)市場需求明朗增速回落

今年工程機(jī)械前期快速擴(kuò)張已透支了后續(xù)局部需求。下半年保證房開工進(jìn)度和水利設(shè)施建設(shè)進(jìn)度直接影響到下游需求的釋放，選礦設(shè)備機(jī)械:通過對固定資產(chǎn)投資和工程機(jī)械消費量之間消費系數(shù)的測算比擬。開工增速是否超預(yù)期決定下半年工程機(jī)械能否觸底反彈。給予板塊中性評級。重點關(guān)注球磨機(jī)龍頭品種紅星機(jī)器。

激進(jìn)造船業(yè)務(wù)盈利空間有限，今年生產(chǎn)的低價船訂單占比高。未來看點在于產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的升級。太陽鳥等非傳統(tǒng)造船企業(yè)可以積極關(guān)注。給予板塊中性評級。

國內(nèi)企業(yè)過去期首制產(chǎn)品中逐步積累經(jīng)驗，海工板塊：高油價背景下。完成海工生產(chǎn)布局搭建的企業(yè)有望在新訂單和毛利提升上獲得突破。給予板塊推薦評級。